Market breadth
conclusion:
Internal indicators measure market breadth, which refers to the amount of force and the level of participation behind market moves.
The most common data used to build internal indicators are volume, advance/decline, and new highs/lows.
Strong volume in the day's winners indicates buyers are winning the day, and vice versa.
Advance/decline data give traders a look into how many different companies are taking part in a rally or decline. The more companies taking part, the broader the move.
New highs or lows for a company indicate exceptionally positive or negative feelings toward its performance. If many stocks are making new highs or lows, movements in the broad market should mirror that sentiment.
Point-and-figure charting, by removing the time element from the chart and recording only larger price moves, helps filter out market noise.
Internal indicators are most useful when used in conjunction with a price chart.
Market breadth should never be used to rationalize an otherwise bad trade. The price action trumps everything else when it hits a stop-loss.
Internal indicators are used to confirm price moves in a given market, and they should generally print the same shape as the underlying price chart, making highs and lows near the same date.
An important warning signal is given when an internal indicator diverges from the direction of the market in question, indicating that a price move is not widely supported by market participants.
A reversal occurring when an internal indicator is in an overbought or oversold condition may mean fast moving price changes are ahead.
mvh
S Borin
~~~~~~~~~~
"If you don't know where you're going, you'll end up somewhere else."
-Yogi Berra
#1 tack mojas och aldur..där finns mycket intressant att läsa i länken till aldur..men man får läsa det om och om igen verkar det som..:) den tråden hade jag redan läst och markerat
det är kanske detta som är: "Today's subliminal(= undermedvetna) thought is" som Staffan skrev i någon annan tråd :))...mitt undermedvetna håller på att försöka förstå vad aldur skriver om..så måste det vara..:), därför har jag kommit på dom här tankarna..
mvh
S Borin
~~~~~~~~~~
"If you don't know where you're going, you'll end up somewhere else."
-Yogi Berra
Inlägget är redigerat av författaren.
sylvia du är på rätt väg, de indikatorer du letat upp senaste dagarna är som regel bra indikatorer och när de är samstämmiga så riskerar man ej att ligga helt fel i varje fall
#2 Det är inte mig du ska tacka.
#3 Håller med. Och du är duktig du också....
mvh
Fibonacci & Elliott --- Vetenskap & Konst
#3 #4
Tack mange och mojas..på rätt spår känns bra:))
och naturligtvis igen ett stort tack till aldur!!..som startade denna process!!:)
mvh
S Borin
~~~~~~~~~~
"If you don't know where you're going, you'll end up somewhere else."
-Yogi Berra
Visa sida
Ogilla! 1
Gilla!
aldur
mvh
Fibonacci & Elliott --- Vetenskap & Konst