Utställarnas drömscenario Q1 2005
Hej!
Mina högst ovetenskapliga beräkningar av vilket lösenpris utställarna av optioner hoppas på för det första kvartalet 2005, med beaktande av open interest i dagsläget.
Intressant att notera exempelvis OMX = 600 och ERIC B = 14 i jan-feb 2005.
Dessa värden förändras givetvis över tiden, om intresse finns kan jag återkomma med beräkningar hyfsat regelbundet.
| short_name | expiry_date | expiry_price |
| ABB | 2005-02-18 | 40 |
| ALIV | 2005-02-18 | 310 |
| ASSA B | 2005-02-18 | 100 |
| ATCO A | 2005-02-18 | 250 |
| AZN | 2005-01-21 | 350 |
| ELUX B | 2005-02-18 | 148 |
| ENRO | 2005-02-18 | 65 |
| ERIC B | 2005-02-18 | 14 |
| FSPA A | 2005-01-21 | 145 |
| GAMB B | 2005-02-18 | 70 |
| HM B | 2005-01-21 | 190 |
| HOLM B | 2005-01-21 | 220 |
| INVE B | 2005-03-18 | 65 |
| KINV B | 2005-02-18 | 66 |
| NDA SEK | 2005-03-18 | 45 |
| NOKI | 2005-02-18 | 100 |
| SAND | 2005-02-18 | 230 |
| SCA B | 2005-02-18 | 300 |
| SCV B | 2005-02-18 | 230 |
| SDIA SEK | 2005-01-21 | 26 |
| SDIA SEK | 2005-03-18 | 30 |
| SEB A | 2005-02-18 | 110 |
| SECU B | 2005-02-18 | 100 |
| SHB A | 2005-03-18 | 140 |
| SKA B | 2005-01-21 | 70 |
| SKF B | 2005-03-18 | 290 |
| SSAB A | 2005-01-21 | 130 |
| STE R | 2005-03-18 | 85 |
| TEL2 B | 2005-02-18 | 350 |
| TLSN | 2005-01-21 | 30 |
| TLSN | 2005-03-18 | 40 |
| TREL B | 2005-02-18 | 125 |
| WM B | 2005-02-18 | 18 |
| VOLV B | 2005-01-21 | 259 |
| OMX | 2005-01-28 | 600 |
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
Som jag nyss skrev i ett privatmeddelande så tror jag att den här metoden säger mer om vad "de stora" tror om marknaden om man håller sitt tidsfönster minst ett kvartal framåt, eftersom man ser att open interest är bra mycket större för lösen om ett kvartal än för närmast kommande lösen. Detta tolkar jag som att de stora redan har "rullat" sina positioner och att de som ligger i utställda postioner med exempelvis lösen nästa vecka inte tillhör de "riktiga" proffsen (för hög risk).
Kan även tillägga att mina nuffror pekar på OMX = 680 om en vecka (beakta vad jag skrev ovan)
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
Inlägget är redigerat av författaren.
2# Idag balanseras risken, proffset är mer en dator.
Visst bör man se enm stund framåt, men det är intressant att ser antal me.
Hej!
Flikar in att en del utställare bet i det sura äpplet igår och stängde sina positioner, vilket ledde till att kollektivets totalåtagande nu blir minst om OMX befinner sig på 690 på fredag.
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
Är # 0 ett snitt mellan köp & sälj?
De som är innehavare av dessa optioner, vad är deras uppfattning?
/MM
Inlägget är redigerat av författaren.
fattar inte. har du bara kollat var den största O/I finns och sedan dragit slutsatsen med utgångspunkt fr det lösenpriset?
/MM
#5
#0 är helt enkelt priset då utställarnas totala åtaganden (med avseende på både Calls och Puts) för aktuellt lösendatum blir lägst.
Innehavarna av optionerna är hoppas givetvis på ett annat läge, dvs "extremvärden" på den underliggande varan. Men huvudansatsen med den här analysen är att det är utställarna som står för "smart money" i sammanhanget.
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
#6
Ledtråd: Räkna ut vad utställarnas åtagande blir om OMX slutar på 650 på fredag (i kronor). Räkna sedan ut vad åtagandet blir om index slutar på 660. Sedan på 670, osv osv.
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
Inlägget är redigerat av författaren.
# 8
det behöver jag inte. jag trodde att beräkningarna i # 0 hade lite andra grunder. jag hade tänkt mig ett väg snitt eller så
/MM
#9
Okej, jag förstår. Själv tycker jag att det bara går att räkna på ett sätt om man ska kunna hoppas på någon som helst betydelse av resultatet. Antagligen därför som min förklaring i #0 känns något otydlig nu i efterhand när jag läser den... ;-)
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
# 10
Nej, Din uträkning är bra tycker jag. Det var jag som missförstod
/MM
Fortfarande OMX 690 som gäller, gårdagens ställning beaktad....
Mvh bjornpe
GnuPG public key id: C732A652
Läs mer på http://www.gnupg.org
Inlägget är redigerat av författaren.
Visa sida
Ogilla! 0
Gilla!
Dert här är väldigt intressant..
Man skulle få till en latmansgraf som visade volym och fler tider.